Diplôme d’études supérieures d’analyste financier

A1C1. Analyser les états financiers d'une entreprise ou d’un fonds d’investissements, en termes de profitabilité, rentabilité, liquidité, structure financière, gestion du BFR et performances ESG afin d’évaluer la santé financière de la structure A1C2. Définir un positionnement de la structure étudiée comparativement à celles relevant du même secteur d’activité en termes de santé financière afin d’identifier ses forces et faiblesses par rapport à ses concurrents A1C3. Identifier les différentes méthodes de valorisation pertinentes selon les structures (flux de trésoreries actualisés, Méthodes des Multiples, méthodes transactionnelles, ...) de manière à déterminer un intervalle de valeurs A1C4. Elaborer un diagnostic de la gouvernance de la structure analysée en intégrant les recommandations et normes en la matière afin d’évaluer les risques associés A1C5. Formuler des recommandations au vue de la situation financière établie pour élaborer une vision stratégique financière de la structure A1C6. Conduire un projet (conception, pilotage, coordination d’équipe, mise en œuvre et gestion, évaluation, diffusion) pouvant mobiliser des compétences pluridisciplinaires dans un cadre collaboratif A2C1. Identifier les différentes modalités de financement accessibles en fonds propres (investisseurs institutionnels, investisseurs individuels, capital-risque,.. ) et en dettes (obligataires, bancaires,,..) de manière à optimiser la structure financière de l’entreprise sur la base des ratios d’endettement A2C2. Evaluer le coût du capital selon la modalité de financement de la structure en utilisant différents modèles ad hoc (MEDAF, méthode actuarielle) afin de le comparer au rendement des investissements potentiels A2C3. Estimer la rentabilité des investissements réels ainsi que les risques associés, en identifiant les flux de trésorerie, puis en les actualisant afin de calculer les indicateurs clés (VAN, TRI, indice de profitabilité, délai de récupération,…) avec pour objectif d’émettre une recommandation d’investissement, en y intégrant indicateurs de performances ESG, et les synergies dans le cas des Fusions-Acquisitions A2C4. Evaluer la rentabilité des investissements en actifs financiers en choisissant le modèle d’évaluation approprié et en calibrant les paramètres du modèle selon la situation du marché dans le but de l’intégrer dans les recommandations soit en termes de gestion de trésorerie ou de couverture des risques A3C1. Etablir le profil de l’investisseur individuel ou institutionnel en termes de risques et de typologies d’investissement (notamment la prise en compte des critères ESG) afin de définir la répartition du portefeuille selon les classes d’actifs (actifs réels, financiers côtés et non côtés, y compris les produits dérivés) A3C2. Etablir des projections sur des actifs côtés pouvant répondre au profil de portefeuille établi en réalisant une analyse des fluctuations des cours et/ou des fondamentaux économiques afin de sélectionner les actifs appropriés pour chaque classe d‘actifs A3C3. Mettre en place une gestion dynamique des actifs côtés en mesurant en continu la performance et le risque de façon à ajuster la composition du portefeuille A3C4. Définir des outils de contrôle comprenant des indicateurs de performance financière et non financière afin de piloter la composante du portefeuille dédiée aux actifs non côtés en mettant en œuvre les règles, les normes et les démarches qualité requises Analyste en gestion d’actifs : A4.1.C1. Définir et développer des modèles d’évaluation et d’estimation des risques utilisant des langages de programmation (VBA, Python,..) afin de proposer des outils d’aides à la décision A4.1.C2. Diversifier les stratégies d’investissements en s’appuyant sur des outils d’analyse technique et comportementale de manière à optimiser le couple rentabilité-risque A4.1.C3. Mobiliser des modèles complexes d’analyse et de suivi de risques (Value at risk, Expected shortfall,..) afin d’affiner la gestion des risques des actifs A4.1.C4. Développer une expertise sur les marchés de matières premières afin d’affiner les stratégies d’investissements en prenant en compte notamment les enjeux climatiques et de transition énergétique Analyste financier en banque d’investissement et en cabinet de conseil : A4.2.C1. Piloter les processus et les modalités de levée de fonds (introduction en bourse, levée de fonds privés) afin d’accompagner l’entreprise dans des opérations de financement en capitaux propres A4.2.C2. Proposer une restructuration de l’endettement de l’entreprise en évaluant les caractéristiques de la dette en cours (horizon, type, montant, taux, clauses...) de façon à gérer l’exposition au risque d’insolvabilité, en particulier pour des entreprises en difficulté A4.2.C3. Evaluer l’impact du traitement comptable de certaines transactions complexes (par exemple écarts d’acquisition, engagements de retraite, crédit-baux, impôts différés…) sur les états financiers établis selon les normes comptables IFRS ou US GAAPs afin de compléter et d’affiner les diagnostics de performance et de risques A4.2.C4. Rédiger un rapport d’analyse et de suivi d’une mission de banque d’investissement de manière à améliorer l’expertise et à préciser les bonnes pratiques concernant les opérations, les secteurs d’activités, et leurs enjeux Analyste ESG : A4.3.C1. Identifier les normes et cadres réglementaires nécessaires à l’élaboration d’un diagnostic de performances ESG A4.3.C2. Etablir un diagnostic de la performance ESG d’une structure en incluant l’identification des parties prenantes, une analyse d’impacts, une analyse de risques comme une analyse critique des rapports émis par l’entreprise afin d’aider au choix d’investissement A4.3.C3. Evaluer l’impact de la politique actionnariale et de la structure de la gouvernance sur la stratégie et la performance RSE de l’entreprise de manière à formuler des recommandations à l’entreprise A4.3.C4. Identifier les profils des investisseurs en termes d’ESG (protection du capital contre les risques environnementaux, activisme actionnariale à portée ESG, diversification des risques, valeurs durables) afin de proposer les produits et les stratégies d’investissements pertinents (obligations vertes, prêts conditionnés ESG,…) A5.C1. Identifier et analyser les tendances et transformations du métier, comme du secteur d’activité, notamment en termes d’évolutions numériques et réglementaires, afin d’alerter et d’anticiper les évolutions de pratiques nécessaires A5.C2. Mobiliser ses capacités de leadership responsable pour engager des collaborateurs ou ses équipes dans les transformations de l’organisation en veillant aux enjeux environnementaux et sociaux associés A5.C3. Utiliser et proposer différentes types d’évaluations financières en mobilisant les méthodes, pratiques et outils de modélisations (algorithmes,..) afin d’améliorer les analyses et les recommandations élaborées comme les prises de décision qu’elles soutiennent A5C4. Développer une connaissance de soi (modes d’actions, de communications...) en engageant régulièrement des pratiques réflexives concernant ses actes professionnels et managériaux et en évaluant ses compétences à l’aune de l’évolution du métier, de l’organisation, et de la société de manière à définir ses axes de progrès A5.C5. Analyser avec esprit critique et à l’aune de questions éthiques et déontologiques des pratiques, des recommandations, des décisions (les siennes ou celles de collaborateurs), comme des réglementations afin de développer sa posture de leader responsable A5C6. Adapter sa communication à l‘écrit comme à l’oral à un auditoire interculturel et aux différents contextes professionnels (animation de réunions, entretiens, argumentaires en situations interpersonnelles ou de groupe) afin de s’assurer du message transmis et du maintien de la qualité du relationnel souhaité A6C1. Identifier, sélectionner et analyser avec esprit critique diverses sources de savoirs hautement spécialisés pour documenter un sujet et synthétiser ces données en vue de leur exploitation A6C2. Définir et instruire une problématique d’analyse financière en mobilisant une démarche, des ressources, des méthodologies et un raisonnement scientifiques afin de formuler un document écrit d’une analyse structurée, approfondie et fiable, permettant de dégager des propositions originales pour l’activité, l’entreprise, ou le secteur A6C3. Défendre, à l’écrit, l’analyse proposée et la démarche retenue devant différents auditoires afin de les convaincre des conclusions et des recommandations formulées, en français ou dans une langue étrangère